Dzięki tej książce dowiedziałem się, że pod tą dziwną nazwą (bo czy forex to jest normalne słowo) kryje się największy rynek finansowy świata -  Kiedyś dostępny tylko funduszom hedgingowym, bankom i międzynarodowym korporacjom, dla niewielkich inwestorów był odległy niczym terra incognita. Jednak wraz z rozwojem internetu możliwość aktywnego uczestniczenia w grze na rynku walutowym zapukała do drzwi dziesiątek tysięcy indywidualnych użytkowników komputerów.

Dlaczego warto podjąć wyzwanie i zacząć inwestować na tym rynku? Oprócz tego, że dostęp do niego jest wręcz dziecinnie prosty i że jest on czynny 24/7 (jak dobry sklep spożywczy), Forex jest też miejscem, gdzie można zarabiać zarówno przy trendach zwyżkowych, jak i zniżkowych. Równie łatwo można na nim jednak stracić. Mimo, że w książce można znaleźć dziecinnie proste wskazówki jak należy poruszać się po tym rynku, nie można zapominać, że na każdym kroku znajdują się też pułapki.

Książka jest do kupienia w księgarni SELKAR w cenie 32,90PLN (cena detaliczna 34,90PLN) >>KUP TERAZ<<

Twój mózg, twoje pieniądze to książka równie zabawna, co odkrywcza. W trakcie swoich badań Zweig odwiedził wiodące laboratoria neurobiologiczne i poddał się licznym eksperymentom. Łączy anegdoty dotyczące tych doświadczeń z historiami opisującymi błędy inwestycyjne. Przedstawia między innymi zwierzenia ludzi sukcesu, którzy opowiadają o swoich głupich błędach. Na tej podstawie formułuje wnioski i przedstawia praktyczne porady dla inwestorów pragnących podejmować mądrzejsze decyzje.

Zweig, doświadczony dziennikarz finansowy, sięga do najnowszych odkryć neuroekonomii, fascynującej nowej dyscypliny stanowiącej połączenie psychologii, neurobiologii i ekonomii, by lepiej zrozumieć istotę procesu podejmowania decyzji finansowych. Wyjaśnia, dlaczego tak często niepoprawnie oceniamy ryzyko i dlaczego jesteśmy zbyt pewni siebie, gdy chodzi o decyzje inwestycyjne. Rzuca zupełnie nowe światło na proces inwestowania i wyjaśnia, w jaki sposób można kontrolować przebieg walki między rozumem i emocjami.

Przed przeczytaniem tej książki nie byłem świadomy wielu mechanizmów mających wpływ na nasze decyzje, szczególnie te związane z giełdą i finansami. Żelazna pozycja dla ludzi, którzy chcą wyjść przed szereg i poznać siłę swojego umysłu.

Książka jest do kupienia w księgarnie Selkar w cenie 58PLN (cena detaliczna to 69,90PLN)  >>KUP TERAZ<<

Najtrudniejsza rzecz w procesie inwestowania to podejmowanie decyzji. Wielu z nas nie wie w jakim kierunku i do jakiej wartości będzie podążać cena wymiany. W tym celu posiłkujemy się narzędziami, które mają nam w tym pomóc. Do jednych z nich należą wskaźniki.

Wskaźniki służą nam do przedstawiania pewnych interesujących nas danych w sposób dla nas zrozumiały. Mogą pokazywać nam zmianę jakiejś wartości, jej wzrost lub spadek.

Na podstawie wskaźników dokonujemy analizy rynku, kursu walut itp. Ze względu na sposób przeprowadzania analizy możemy wydzielić:

• analizę fundamentalną
• analizę techniczną

Analiza fundamentalna opiera się na wskaźnikach makroekonomicznych. Do tego rodzaju wskaźników można zaliczyć:

• stopę bezrobocia (Unemployment Rate)
• stabilność polityczna
• produkt krajowy brutto PKB (Gross Domestic Product (GDP))
• produkt narodowy brutto PNB (Gross National Product (GNP))
• indeks wzrostu cen towarów i usług konsumpcyjnych, miara inflacji CPI (Consumer Price Index)
• wskaźnik cen produkcji sprzedanej przemysłu PPI

Wszystkie tego rodzaju wskaźniki mają na celu określić nam w jakim stanie jest aktualnie gospodarka. Służą też do prognozowania długoterminowego, określenia trendu, itp.

Analiza techniczna opiera się natomiast na wskaźnikach, które głównie wyciągają dane na podstawie historycznych i bieżących wykresów. Z założenia analiza techniczna zakłada, że cena zawiera w sobie wszystkie informacje i aktualną sytuację mikro i makroekonomiczną. Zakłada też, że historia się powtarza, a ceny podlegają trendom póki nie pojawi się sygnał sugerujący odwrócenie trendu.

Wskaźniki analizy technicznej dzielimy na:

-> wskaźniki trendu:

• średnie kroczące
• rednie ruchome
• Parabolic SAR
• Price Oscilator

-> wskaźniki zmienności:

• Average True Range
• Commodity Selection Index
• Wstęgi Bollingera

-> wskaźniki impetu:

• Accumulation Swing Index
• Commodity Channel Index
• Momentum
• Oscylator stochastyczny
• Trix
• Williams %R
• RSI
• ROC

-> wskaźniki siły rynku:

• Accumulation/Distribution
• Money flow
• Wolumen

wskaźniki wsparcia i oporu:

• Pivot Point

Oczywiście nie są to wszystkie wskaźniki jakie istnieją. Jest ich dużo więcej i z biegiem czasu zdarza się, że sami tworzymy własny wskaźnik.

W celu podejmowania decyzji będziemy się posiłkowali: analizą fundamentalną albo analizą techniczną lub jedną i drugą jednocześnie. W tym ostatnim przypadku analiza techniczna służy do potwierdzenia słuszności analizy fundamentalnej. Jeżeli obie analizy odbiegają od siebie to prawdopodobnie należy sprawdzić poprawność analizy fundamentalnej.

To, które wskaźniki są ważne dla analizy zależy od nas i sposobu ich interpretacji. Zwróćmy jednak uwagę, aby nie korzystać ze zbyt wielu wskaźników jednocześnie. Nadmiar informacji prowadzi do tego, że nie potrafimy wyciągać tych wartościowych dla nas danych. Oczywiście wypróbujmy wiele wskaźników, sprawdźmy czym się różnią i co nam chce każdy z nich pokazać. Analizujmy czy na ich podstawie potrafimy jednoznacznie określić poprawność naszych decyzji. Jeżeli nie, szukajmy następnych, aż znajdziemy takie, które będą dla nas wiarygodne. Nie opierajmy się też tylko i wyłącznie na jednym, gdyż zdarza się, że może pokazać błędny sygnał. Najlepiej znajdźmy grupę, która będzie się wzajemnie potwierdzać i pokazywać chwilowy błąd innego wskaźnika.

Pamiętajcie też, że nie złożenie zlecenia to też jest decyzja. Cokolwiek nie zrobimy lub zrobimy, jest bardziej lub mniej świadomie podjętą przez nas decyzją. Powtórzę to jeszcze raz. Rynek wywołuje silne emocje, uleganie im bez racjonalnie podejmowanych decyzji może prowadzić do popełnienia szeregu błędów, a to z kolei może nas drogo kosztować. Pamiętajmy o tym, aby posiadać sprawdzoną dobrą strategię, a potem o inwestowaniu przy jej pomocy.

Dzisiaj powiemy sobie ogólnie o strategiach inwestycyjnych i czym się powinny charakteryzować, oraz postaramy się określić jakimi jesteśmy inwestorami.

Pewnie nie raz zdarzyło się wam wykonywać pewne rzeczy bez przygotowania, bo akurat zdarzyła się okazja albo ktoś was poganiał. Co wtedy się dzieje? Ano pewnie niespodzianki. Na przykład okazuje się, że nagle zabrakło nam czegoś do skończenia pracy, albo uderzyliśmy się w palec i nici z dalszych działań. Czasami nam się uda i jesteśmy szczęśliwi ale zdarza się, że nie wychodzi nam to i co wtedy? Porzucamy zadanie, albo wkładamy więcej pracy i jeszcze więcej, aby w końcu z bólami skończyć to co zaczęliśmy.

A przecież tego wszystkiego można byłoby uniknąć mając przemyślany plan. Zaoszczędziłoby to nam wielu problemów a już na pewno ograniczyłoby nam nie przewidziane dodatkowe koszty.

Podobnie rzecz ma się do inwestowania. Tutaj też jest nam potrzebny dobry plan inwestycyjny, gdzie postaramy się wszystko przewidzieć, aby móc skutecznie i bezpiecznie zarządzać swoim kapitałem. Ten plan to nic innego jak pojawiający się w sieci termin strategii.

Jak zbudować swoją strategię?

Nie jest to prosta sprawa ale można określić główne punkty jakimi powinna charakteryzować się dobra strategia. Są to:
schemat działania
wliczone ryzyko
ocena przydatności

Schemat działania.

Tworząc strategię musimy wiedzieć kiedy składać i zamykać zlecenia i jakie czynniki lub warunki na rynku powodują podjęcie konkretnych działań. Na tym etapie od nas jako inwestorów wymagana jest wiedza na temat danego instrumentu, znajomość jego charakterystyki, zmienności i zależności od wydarzeń na świecie. Wiedzę taką nabywa się z czasem poprzez obserwację, szkolenia czy też próbowanie inwestowania na kontach demo. Liczy się tu doświadczenie a przede wszystkim przekonanie, że warunki składania czy zamykania zlecenia są poprawie przez nas określone. Etap ten jest podstawowym i trudnym w określeniu zadaniem. Efektem końcowym powinien być schemat działań, który po przeprowadzonych przez nas testach okaże się skuteczny, czyli będzie przynosił nam dochody. Powinien on powodować, że decyzje podejmowane przez nas będą automatyczne, a nie obarczone emocjami.

Wliczone ryzyko.

W tym punkcie określamy wartość naszych zleceń, która pozwoli nam bezpiecznie inwestować nasze pieniążki. Tak jak to było opisane w temacie Zarządzanie ryzykiem. Wartość ponoszonego przez nas ryzyka będzie głównie zależała od naszej osobowości i wielkości kapitału. Ważne jest, aby pamiętać że schemat działań nie koniecznie musi być tak samo skuteczny w późniejszym okresie.

Ocena przydatności.

Rozumiem tu pod tym terminem stworzenie mechanizmu, czy określenie takiego wskaźnika, który powie nam, że nasz system jest już nieskuteczny, że powinniśmy przestać go stosować.

Sposób budowania naszej strategii będzie również uzależniony od naszej osobowości.

Jedni z nas lubią ryzyko inni w ogóle nawet go nie podejmują. My inwestorzy powinniśmy być:
konsekwentni
mieć stalowe nerwy
potrafić wyluzować się

Konsekwentne działanie pozwoli nam uniknąć odbiegania od założonego schematu działania, co powinno chronić nas przed niewliczoną stratą. Stalowe nerwy po to, aby móc przetrzymać chwilową stratę nawet głęboką, która potem może przerodzić się w nasz zysk. Na końcu ważne jest posiadanie odskoczni, ucieczki od złych emocji, które czasami będą się zdarzać. Nie zapominajmy o tym, że pieniądze w życiu są bardzo przydatne ale też pamiętajmy o tym, że zdrowie nasze jest bezcenne.

Czy można inwestować bez planu?

Można. Nie ma przecież ściśle narzuconych reguł, że masz tak postępować a nie inaczej. Jako nowicjusz inwestując bez planu prawdopodobnie będziesz tracił. Zdarzają się jednak ludzie, którzy nie posiadając planu potrafią skutecznie obracać swoimi pieniędzmi. Zazwyczaj są to osoby, które długo już w tym siedzą. Oni intuicyjnie potrafią ocenić zachowanie się rynku, po prostu go czują.

Jako świeży inwestor pewnie założysz konto z małym kapitałem początkowym po to, aby sprawdzić czy to tak faktycznie działa w rzeczywistości jak na koncie demo. Pamiętaj, że inne nastawienie ma się do większych sum a inne do mniejszych. Stracić dużo to jest ból, a mała strata jakoś się po kościach rozejdzie. Nie jest to jednak najlepsze podejście. Lepiej jest nauczyć się tak samo traktować małe jak i duże pieniądze. Strata zawsze jest stratą. Inwestując przeznaczajmy kwotę, której częściowa lub całkowita utrata, nie spowoduje załamania naszych „domowych” funduszy. Czyli inwestujemy raczej nadwyżką naszego budżetu a nie pożyczonymi czy obciążającymi nasz budżet środkami.

Czy rynek jest więc dla hazardzistów?

Powiem wam, że jest ale lepiej z takim nastawieniem nie podchodzić. Fakt, pewnie opłaca się zaryzykować w inwestycje niż w mniej pewną loterię. Rynek wywołuje silne emocje, patrzenie na to jak nasze zyski rosną i to uczucie przyjemności, to będą czynniki przyciągające takich ludzi. Nie uniknie się ludzi, którzy w ten sposób postrzegają inwestowanie. Często oni działają bez planu, albo działają ryzykując maksymalnie. Jednym w ten sposób uda się a innym nie.

Dlatego nauczmy się panować nad emocjami, bo to one głównie są przyczyną naszych porażek, i inwestujmy strategiami, które przetestowaliśmy. Czy to będą nasze czy nie, ważne, żeby były skuteczne.

Rynek walutowy zmienia się w czasie. Cena danej pary walut rośnie albo maleje, jedni przez to tracą inni zarabiają. Inwestując na Forexie ponosimy pewne ryzyko odnośnie utraty części swoich środków finansowych. Dlatego trzeba nauczyć się oszacowywać to ryzyko, aby nie doprowadzić do utraty swoich pieniędzy. Jak to zrobić? Nie ma prostej i skutecznej drogi, bo gdyby taka była wszyscy musieliby być bogaci, a przecież tak nie jest.

Pierwsze co, to trzeba określić skuteczność naszego systemu inwestycyjnego, bo to od niego zależy jaką część środków będziemy inwestować, aby osiągać zamierzony zysk. W tym celu staramy się oszacować skuteczność naszych działań.

Na przykład:

wyszło nam, że na 10 zleceń 6 z nich zamknęło się z zyskiem a 4 ze stratą. Na tych sześciu zleceniach zarobiliśmy 100 pipsów a na tych czterech straciliśmy 60 pipsów. Bilans wychodzi więc dodatnie i zarobiliśmy 40 pipsów. Można więc powiedzieć, że nasze decyzje przynoszą nam zyski.

Pozostaje jednak strata tych 40 pipsów, która na pewno źle działa na nasze samopoczucie i burzy nasz wewnętrzny spokój, i której jak widać nie potrafiliśmy uniknąć. Nie mniej bylibyśmy skłonni zaryzykować inwestowanie tym systemem, gdyż w pewnym okresie czasu generował on jednak zysk. W tym miejscu trzeba zadać sobie pytanie czy system nasz będzie równie skuteczny w przyszłości?

W zależności od naszej metody inwestowania, może się zdarzyć chwilowa strata sięgająca nawet 100 pipsów. Rozumiem przez to otwarte zlecenie, które w pewnym momencie ma stratę 100 pipsów, a poziom ten nie powoduje jego zamknięcia. Tak jak na rysunku poniżej. Zlecenie w zaznaczonym punkcie sięga straty 54 pipsów ale zamknięte zostaje ze stratą 0 pipsów (po cenie otwarcia).
Dlatego musimy określić jaką kwotą możemy inwestować, aby przy niesprzyjających nam okolicznościach nie stracić więcej niż to sobie założyliśmy. Sposób wyliczania tej kwoty jest zależny na przykład od: naszej strategii, ilości jednoczesnych zleceń, wartości tych zleceń, akceptacji ruchu cen, stanu naszego konta, akceptacji straty.

Jednym ze sposobów szacowania wartości zlecenia może być następujący schemat.

Określamy następujące dane na podstawie naszego systemu:
stan konta [sk] – 1000 USD
strata [ms] – 40 pipsów
zysk [mz] – 100 pipsów
maksymalna chwilowa strata [mcs] – 100 pipsów
dźwignia [lewar] – 1:100, do obliczeń będziemy podstawiać 100
wartość lota [lot] – 100000 jednostek bazowych
kurs pary walut dla naszego systemu [kw] – EURUSD 1.6234
wartość 1pipsa dla zlecenia o wartości 1 lota [pips] – 10 USD

wtedy podstawiając do wzoru:

maksymalna wartość zlecenia [ml] = ([sk]*[lewar])/(([lot]*[kw])+([pips]*[lewar]*([mcs]+[ms])))

otrzymamy odpowiednio:

[ml] = 0,330753456 lota, odcinamy do wartości 0,33 lota

Wynik ten jest maksymalną wartością na jaką powinno opiewać pojedyńcze zlecenie. Składając wszystkie zlecenia o tej wartości nie powinniśmy mieć sytuacji, w której nasze zlecenie zostanie zamknięte ze stratą większą niż zakładana, co automatycznie powinno wygenerować nam założony zysk. Oczywiście wszystkie obliczenia odnoszą się do wcześniej przetestowanego systemu i przy założeniu, że system będzie działać tak samo skutecznie.

Schemat ten trzeba dostosować do własnych wymagań, należy też uwzględnić jakie warunki narzuca na nas broker. Zdarza się bowiem, że broker zamyka zlecenia, które powodują stratę 70% kapitału. Wtedy trzeba byłoby pomniejszyć odpowiednio maksymalną wartość naszych zleceń.

Nie zapominajmy, że naszym celem jest generowanie zysków z zawieranych transakcji. Nie powinniśmy więc stosować systemu, który nie sprawdza się. Nie powinniśmy, bo skoro nie przynosi nam zysku to pewnie w przyszłości też tego robić nie będzie, ale nie jest to regułą. Równie dobrze coś co się sprawdza może przestać być skuteczne. I taka ewentualność też powinna zostać wliczona w ryzyko.

Jak widać trudno jest to wszystko ogarnąć i przewidzieć, ale jest to konieczność, żeby kontrolować swoje pieniądze. Bądźmy wytrwałymi optymistami z kalkulatorem w ręku, którzy wiedzą czego chcą i wiedzą jak nad tym panować, aby cel przybliżał się a nie oddalał.

Jak wiadomo, aby móc składać zlecenia na rynku walutowym, potrzebujemy do tego celu pośrednika z uprawnieniami, czyli brokera. Na szczęście nie ma problemu z ich znalezieniem, problem raczej jest z dobrym ich wyborem. Brokerów można pogrupować według:

• sposobu pobierania prowizji (procent wartości zlecenia, spread)
• sposobu wystawiania zleceń na rynku (ECN, MM)
• formy zawierania transakcji i stosowanym platform transakcyjnych (telefonicznie, metatrader)

Zacznijmy może od metody pobierania prowizji.

Osobiście spotkałem się z dwoma rodzajami. Jednym z nich jest ustalony procent od wartości zlecenia, co nie oznacza, że musi on być jednakowy. Chodzi mi o to, że dla zleceń np. o wartości 100-10000 USD pobiera 2% a dla zleceń o wartości powyżej 100000 np. 1%. Zdarza się, że prowizja jest pobierana na złożenie zlecenia i jego zamknięcie. Przy takim systemie prowizji trzeba koniecznie zapoznać się z tabelą opłat, aby uniknąć późniejszych nieporozumień.

Inną metodą prowizji jest spread.

spread – różnica między kursem kupna, a sprzedaży, czyli na rynku forex różnica między ceną Ask a ceną Bid.

Spread zazwyczaj podawany jest w pipsach dla każdej pary walut z osobna. Wartość jego zależna jest od płynności danej waluty, jej zmienności, wydarzeń na rynku. Zdarza się, że spread jest zmienny na co trzeba zwrócić uwagę. W każdym razie im mniejszy on jest tym my ponosimy mniejsze koszty.

Terminy Ask i Bid wyjaśnię przy okazji omawiania składania zleceń.

Przejdźmy do posobów wystawiania zleceń.

Brokerzy ECN i MM.Ogólnie różnica polega na tym, że ci pierwsi wypuszczają zlecenia bezpośrednio na rynek międzybankowy a ci drudzy nie muszą tego robić tworząc rynek wewnętrzny. Uważa się, że lepiej jest mieć brokera ECN, gdyż nie ma możliwości manipulacji ceną, wypuszcza nasze zlecenie i już. Brokerzy MM podobno zbierają kilka zleceń składają w paczki i takie większe paczki dopiero wypuszczają na rynek. Nie będę się w tym temacie rozpisywał, gdyż zdania są strasznie podzielone głównie jeżeli chodzi o MM.

Przypatrzmy się formie zawierania transakcji.

Jako inwestorów interesują nas formy zawierania transakcji. Jest to ważne, by mieć kilka możliwości nie tylko jedną. Przecież może się zdarzyć, że komputer nam się popsuje, Internet przestanie działać a my zapomnieliśmy ustawić SL. Warto wtedy np. mieć dostęp telefoniczny do składania zleceń.

Trzeba też zwrócić uwagę, gdzie ewentualnie będą rozpatrywane nasze sprawy albo gdzie będziemy się sądzić (oby nigdy). Ważna też jest sprawa podatków i rozliczeń, czy dany broker ma prawo prowadzić taką działalność na terenie naszego kraju i wiele innych nie opisanych tutaj spraw.

Dzisiaj trochę o podstawach. Jak pisałem w części o Forexie wspomniałem, że na tym rynku operuje się głównie na kontraktach walutowych konkretnie na ich parach np. EURUSD. Z daną parą wiąże się kurs wymiany np. EURUSD – 1.6234. Aby rozumieć się dalej wprowadźmy pojęcia waluty kwotowanej i waluty bazowej. Waluta bazowa to pierwsza waluta w kwotowaniu, a waluta kwotowana to druga waluta w kwotowaniu. Czyli z przykładu EURUSD wynika, że:

EUR – to waluta bazowa

USD – to waluta kwotowana.

1 pips – wartość punktowa o jaką zmienia się cena. Dla naszego przykładu cena zmienia się o 0.0001 co oznacza, że zmiana z 1.6234 na 1.6244 spowodowała ruch o 10 pipsów. Dla różnych par walut ruch cen może być różny (nie koniecznie na czwartym miejscu po przecinku).

1 lot – np. 100000 jednostek bazowych.

lewar – dźwignia finansowa w praktyce pozwalająca operować nam większymi kwotami niż posiadanymi na koncie. Wartości lewaru są różne od 1:10 do 1:500 w zależności od brokera i wartości zlecenia.

Dla ułatwienia analizy uznajmy, że nasze konto jest w USD i rozpatrywać będziemy parę walut EURUSD, wartość punktowa 1 pipsa to 0.0001 ceny, a 1 lot opiewa na 100000 jednostek bazowych.

A teraz zaczniemy wykorzystywać te pojęcia w praktyce

Najpierw pipsa i lota.
Jako inwestorów interesuje nas ile jesteśmy w stanie zarobić na ruchu cen. Jest to dość proste do przeliczenia. Wartość jednego pipsa wyliczamy ze wzoru:

wartość pipsa dla 1 lota= 1pips * ilość jednostek bazowych dla 1 lota,

czyli dla naszej pary EURUSD wartość pipsa dla 1 lota = 0.0001 * 100000 = 10 USD
Dlaczego 10 USD? Bo wartość jest wyrażana w walucie kwotowanej. Tak więc, jeżeli cena ruszy się o 10 pipsów (np. z 1.6234 na 1.6224) to dla zlecenia o wartości jednego 1 lota stracimy lub zarobimy 100 USD.

Abyśmy mogli złożyć zlecenie o wartości 1 lota na koncie potrzebowalibyśmy 100000 jednostek bazowych. Tak więc dla nas zwykłych śmiertelników jest to dość trudne do osiągnięcia. Z pomocą przychodzą nam brokerzy umożliwiając składanie zleceń o wartości 0.1 lota lub 0.01 lota. Często konta umożliwiające takie zlecenia nazywa się konta z mini lub mikro lotami. Dla przykładu, aby złożyć zlecenie o wartości 0.01 lota wymaga od nas 100 razy mniej pieniędzy na rachunku jak i powoduje, że nasze zyski też są 100 razy mniejsze.

Łatwo większość z was pewnie zauważy, że potrzeba sporo własnego wkładu, aby móc zacząć działać na Forexie. I jest to prawda ale jest też coś takiego jak lewar. I to dzięki niemu posiadając dużo mniej na koncie możemy operować dużo większymi kwotami.

Jak działa lewar?
Aby złożyć zlecenie o wartości 1 lota potrzebujemy 100000 jednostek bazowych na koncie. Przy dźwigni 1:100 potrzebować będziemy jedynie 1000 jednostek bazowych na koncie. Wzór jest taki:

minimalna ilość jednostek bazowych na koncie = wartość 1 lota / wartość dźwigni

i przykład dla EURUSD o kursie 1.6234 i dźwigni 1:100
minimalna ilość jednostek bazowych na koncie = 100000 EUR/100 = 1000 EUR

Gdybyśmy teraz otworzyli jakiekolwiek zlecenie to na kocie potrzebujemy 1000 EUR a skoro mamy konto w USD to wartość ta jest przeliczana według aktualnego kursu, czyli dla naszego przykładu 1.6234. Wynika z tego, że aby otworzyć zlecenie o wartości 1 lota przy dźwigni 1:100 na koncie musimy posiadać 1000 EUR * 1.6234 = 1623.4 USD.

Lewar spowodował, że operujemy zleceniem o wartości 100000 jednostek posiadając jedynie 1000 jednostek na koncie. Spowodował także, że nasze zyski z 1 pipsa na 1 lota nie zmieniły się, czyli nadal 1 pips wynosi 10 USD. Jak widać lewar jest dość fajny bo pozwala na duże zyski przy małej ilości pieniędzy. Należy jednak pamiętać o tym, że dźwignia działa też w drugą stronę i, że może powodować również duże straty.

Myślę, że w miarę zrozumiały sposób naświetliłem pojęcia pipsa, lota i lewaru.

Forex jest największym rynkiem na świecie, obroty sięgają około 4,5 bilionów dolarów amerykańskich dziennie. Jednak jest to wartość obrotu, a nie zaangażowanych środków, gdyż rynek ten jest bardzo mocno lewarowany. Każdej transakcji może bowiem odpowiadać jedynie 0,2 proc. wartości kontraktu, zatem gotówka angażowana w tym przypadku jest 500 razy mniejsza. Gdyby wszystkie transakcje odbywały się przy takim lewarze, dałoby to kwotę zaangażowanych środków równą 14 mld dolarów, czyli większą niż obroty na giełdach papierów wartościowych, gdzie nie występuje dźwignia finansowa.

Większość obrotów generują foreksowcy, a około 20 proc. stanowi spekulacja funduszy, banków inwestycyjnych i osób prywatnych. Rynek ten, co nietypowe, otwarty jest 24 godziny na dobę, od godz. 23 w niedzielę do godz. 22 w piątek (wg czasu środkowoeuropejskiego).

Największą zaletą jest jego ogromna płynność powodująca, że sprzedaż lub kupno dowolnej ilości waluty w każdym momencie nie stanowi problemu, poza przypadkami zleceń zbyt małych (np. poniżej równowartości 100 dol.).

Forex jest rynkiem typu OTC (ang. Over The Counter) – rynkiem zdecentralizowanym, bez pojedynczej globalnej jednostki nadzorującej obrót. W Polsce instytucją taką jest Komisja Nadzoru Finansowego (KNF), a np. w Wielkiej Brytanii Financial Services Authority (FSA).

Z rynkiem tym wiążą się pewne terminy takie jak: lot, swap, lewar, stoploss, takeprofit, pips, spread i wiele innych, z którymi należałoby się zapoznać. Obecnie na Forexie można także grać na złocie, srebrze, ropie naftowej, indeksach giełdowych w tym na WIG20, czy niektórych akcjach głownie wielkich spółek amerykańskich. Składając zlecenia należy pamiętać o działającej dźwigni na naszą korzyść jak i niekorzyść. To głownie ona decyduje o naszych dużych zyskach lub dużych stratach. Wielu brokerów umożliwia otworzenie rachunku demo, czyli rachunku z wirtualnymi środkami pieniężnymi, gdzie można wykonywać w większości przypadków takie same operacje jak na rachunku rzeczywistym. Osobiście polecam zacząć od założenia takiego konta i sprawdzeniu jak to wszystko działa w praktyce.

Jeżeli opanujemy już obsługę danej platformy transakcyjnej to należałoby opracować strategię inwestycyjną. Wiele osób pomija tą czynność lub też ulega silnym emocją co później okazuje się straszne w skutkach. Jeżeli wiemy jak to wszystko działa, jakie jest ryzyko, wiele się nauczyliśmy i posiadamy skuteczną strategię inwestycyjną, to możemy otworzyć rachunek rzeczywisty. Oczywiście przed otwarciem rachunku rzeczywistego upewnijmy się, czy dany broker daje takie same warunki jak na koncie demo. Nie będę tu wymieniał nazw brokerów, bo można ich znaleźć bez problemu. Jest ich wielu i niekoniecznie korzystają z tych samych platform transakcyjnych. To tyle tytułem wstępu co to jest Forex. Zapraszam do zapoznania się z kolejnymi artykułami.